ETF-Sparplan

Lohnt sich ein ETF-Sparplan? ETFs einfach erklärt

Exchange Traded Funds oder börsengehandelte Indexfonds, kurz "ETF", haben in den letzten Jahren einen regelrechten Hype ausgelöst. Gerade in Zeiten von Niedrigzins und einer weltweiten, unsicheren Wirtschaftslage, steigt die Nachfrage nach neuen, renditestarken Investments, mit denen man langfristig Vermögen aufbauen kann. 

ETFs und ETF-Sparpläne haben sich als die beste und günstigste Form der Geldanlage für genau diese Ziele erwiesen.

Wir zeigen Ihnen heute, welche ETF-Sparpläne sich lohnen, für wen sich ETFs besonders anbieten, welche Vor- und auch Nachteile es gibt und worauf Sie allgemein achten sollten.

Investieren in ETFs - Eine Erfolgsgeschichte

Während Tagesgeld oder Festgeld als Form der Geldanlage immer unattraktiver wird, da durch den Niedrigzins und die Inflation immer weniger Rendite für den Sparer übrig bleibt, macht sich der Wunsch nach nachhaltigen Geldanlagen unter Privatanlegern breit. Kryptowährungen und Aktien bieten zwar noch die Chance auf hohe Renditen und kurzfristige Erträge, beinhalten aber immer auch ein hohes Risiko - und eine noch höhere Eintrittshürde. 

Investiert man in einen ETF-Sparplan, hat das verschiedene Vorteile. Schon kleine Summen können hier durch monatliches Einzahlen durchaus Großes bewirken. So können Sie schon mit wenig Startkapital einen Grundstein für Ihre finanzielle Unabhängigkeit legen oder für ihre Altersvorsorge sparen. Mittlerweile steckt jeder siebte Euro, den die Deutschen in Fonds anlegen, in einem ETF-Portfolio.

 Über 7.500 Milliarden US-Dollar sind aktuell in ETFs investiert

ETFs bieten dem Anleger einen guten Kompromiss zwischen einem verhältnismäßig niedrigem Risiko und einer hohen Rendite. Dabei ist es bereits ab einer monatlichen Sparrate von 25 bis 50 Euro möglich, einen Sparplan zu beginnen. 

Das sind die 5 größten ETFs nach Volumen

• iShares Core S&P 500 UCITS ETF (Acc), 35 Milliarden Euro
• iShares Core MSCI World UCITS ETF USD, (Acc), 26 Milliarden Euro
• Vanguard S&P 500 UCITS ETF, 22 Milliarden Euro
• iShares Core MSCI Emerging Markets IMI UCITS ETF (Acc), 15 Milliarden Euro
• iShares Physical Gold ETC, 10 Milliarden Euro (eigentlich eine "Exchange Traded Commodity" statt ETF)

5 Gründe, weshalb man mit einen ETF-Sparplan investieren sollte

1. Geringe Kosten und Gebühren

Da ETFs passiv gemanagte Investmentfonds sind, haben sie oft deutlich niedrige Gebühren im Vergleich zu aktiv gemanagten Fonds. Während die Verwaltungsgebühren bei einem aktiv gemanagten Fond zwischen 1 und 2 Prozent betragen, entfallen die Gebühren bei ETFs entweder komplett oder liegen unter einem Prozent.

Bei ETFs entfällt auch das Agio, der "Ausgabeaufschlag". Dieser wird bei klassischen Fonds beim Investieren abgezogen und beträgt rund 1%.

2. Hohe Auswahl und gute Liquidität

Aufgrund der Vielzahl der verfügbaren ETFs haben Sie zum einen eine breite Auswahl, worin Sie investieren möchten.

Das Marktwachstum der letzten Jahre hat außerdem dafür gesorgt, dass ETFs sehr "liquide" sind, also einfach zu kaufen und zu verkaufen sind. Dadurch ist die Differenz zwischen Verkaufspreis ("Briefkurs") und Ankaufspreis ("Geldkurs") gering. Je größer diese Spanne, der sogenannte Spread ist, desto eher muss man die Differenz später wieder verdienen.

Viel gehandelte ETFs lassen sich daher schneller verkaufen als illiquide Wertpapiere und haben oft eine unwesentliche Differenz zwischen An- und Verkaufspreis.

3. Breite Risikostreuung möglich ("Diversifikation")

Im Vergleich zur Investition in einzelne Aktien haben ETFs eine deutlich bessere Risikostreuung. Denn ein ETF ist im Gegensatz zum Einzelinvestment in eine Vielzahl verschiedener Werte investiert, in einen sogenannten "Index". Der MSCI World ETF profitiert zum Beispiel an der Wertentwicklung von mehr als 1500 Aktien aus der ganzen Welt.

ETFs gibt es auch für verschiedene Sachgebiete, wie beispielsweise nachhaltige ETFs, ETFs für spezifische Länder (China oder Brasilien) oder Strategien (ausschüttende vs. thesaurierende ETFs).

4. Kleine Beiträge nachhaltig investieren

ETFs sind nicht nur aufgrund ihrer niedrigen Verwaltungsgebühren für kleine Investitionen sinnvoll. Als Anleger kann man sich ein komplettes Wertpapierportfolio zusammenstellen, in dem man beispielsweise in drei breite ETFs investiert ist, die den gesamten Aktienmarkt abdecken.

Durch Anbieter von Sparplänen reichen hierfür auch geringe monatliche Beträge aus, sodass man ohne großes Startkapital investieren kann.

5. Cost Average Effekt

Durch den Cost Average Effekt oder Durchschnittskosteneffekt wird eine Investition in mehrere Teile aufgeteilt und periodisch investiert wird. So können Sie die Auswirkungen eventueller Marktschwankungen reduzieren.

Durch die regelmäßigen, unabhängig von der Marktlage ausgeführten Investitionen kann so ein günstiger Durchschnittskurs erreicht werden und man muss sein Investment nicht richtig "timen".

Sparplan-Rechner: Aus 100 € pro Monat werden fast € 5.000 Euro Rendite

Wie sich diese Vorteile mit einem ETF-Sparplan auszahlen kann, zeigen wir Ihnen mit unserem Beispiel. Bei Betrachtung eines Zeithorizonts von 15 Jahren erkennt man klar die Vorteile. Wir haben dafür historisch ausgerechnet, ob und wie sich ein Sparplan gelohnt hat, der in einen MSCI-World ETF investiert wurde. Dabei haben wir folgende Kriterien gewählt:

• Keine Anfangsinvestition, also ohne Startkapital
• Monatlich € 100,- investiert
• Zeitraum von 15 Jahren
• Investition in einen thesaurierenden MSCI World-ETF

Mit einer Investition von 100 Euro monatlich in den MSCI World haben wir über 15 Jahre einen Ertrag von über 4.500 Euro erzielt. Unser Vermögen beträgt jetzt 22.800 Euro, zusammengesetzt aus 18.000 Euro Einzahlung, die wir monatlich getätigt haben und 4.800 Euro Rendite, die wir durch die Marktentwicklung mitgenommen haben.

Wenn wir den Zeithorizont gar auf 30 Jahre verlängern, werden aus 100 Euro monatlicher Sparrate ganze 58.844,29 Euro, wovon 22.844,29 Euro auf Rendite und Kursgewinne des ETFs zurückfallen.

Für wen eignet sich ein ETF-Sparplan?

Was ist der beste ETF-Sparplan?

Zu den beliebtesten ETFs zählten in jüngster Vergangenheit solche, die neben einer Rendite für den Anleger auch ethische und ökologische Ziele verfolgen. So erlebten zum Beispiel Wasserstoff und erneuerbare Energien ETFs und allgemein die Wasserstofftechnologie-Branche einen großen Nachfrageanstieg. Aktien ETFs und Indizes wie der s&p 500, der den Verlauf der Wirtschaft der USA abbildet, werden ebenfalls vermehrt nachgefragt. 

Auch klassische Sparpläne, wie das Investieren in den Index MSCI World, der unter anderem Unternehmen wie Apple, Amazon oder Tesla beinhaltet, erfreuen sich immer größerer Beliebtheit. Für den Anleger macht es Sinn, die verschiedenen ETFs zu vergleichen.

So kann man entscheiden, welches Ziel man mit seiner Investition unterstützen möchte.

Sie haben beim Investieren die Wahl, verschiedene Sparpläne zu vergleichen und sich darüber zu informieren, in welche Branchen oder welchen Ländern ein wirtschaftliches Wachstum zu erwarten ist. Oder Sie wählen ein fertiges Portfolio, bei dem alle wichtigen Entscheidungen für Sie bereits getroffen wurden.

Außerdem sollten Sie unter anderem in ihrer Auswahl berücksichtigen, wie hoch eventuelle Kosten eines Depots bei einem Online-Broker sind und wie groß das Risiko eines Verlustes ist. Es gibt viele kostenlose ETF-Sparpläne, bei denen schon 25 Euro als Mindestsparrate ausreichen. 

Schritt-Für-Schritt Anleitung zum Kaufen eines ETFs

1. Wertpapierdepots und Broker vergleichen

Grundlage für das Investieren in einen ETF ist es, ein Wertpapierdepot zu eröffnen. Falls Sie kein Wertpapierdepot besitzen, können Sie aus einer Vielzahl an Anbietern wie Banken und Online-Brokern wählen. Neben der unterschiedlichen Höhe der Kosten, sollten sie auch die Leistungen und den Service vergleichen. Achten Sie auch auf eine einfache und übersichtliche Handelsplattform und die anfallenden Gebühren für die Depotführung.

Beachten sie außerdem die Auswahl der zur Verfügung gestellten ETF-Sparpläne und Informieren Sie sich über die Sicherheit des ausgewählten Brokers. Außerdem können Sie in ihrer Entscheidung berücksichtigen, ob der Broker einen deutschen Kundenservice hat und ob dieser gut erreichbar ist. 

2. Depot eröffnen

Haben Sie sich final für einen Broker entschieden, können Sie nun bei diesem Broker ein Wertpapierdepot eröffnen. Die Eröffnung ist recht einfach und ähnelt einem klassischen Registrierungsprozess. Da es sich bei einem Wertpapierdepot um Bankgeschäft handelt, ist eine sogenannte Idenfitikation notwendig.

Diese Identifikation erfolgt bei den meisten Brokern und Depotanbietern digital, also per sogenanntem Video-Ident. Dabei wird geprüft ob Sie wirklich die Person sind, die das Depot eröffnen möchte und Sie benötigen hierfür Ihren Personalausweis und ein Smartphone. Wer sich noch klassisch identifizieren will, der kann sich auch noch per Postcoupon identifizieren.

3. Einen passenden ETF auswählen

Haben Sie einen Broker ausgewählt und ein Depot eröffnet, ist der nächste Schritt, einen ETF auszuwählen. Überlegen Sie sich genau, in welche Werte, welche Länder und welche Branchen Sie investieren wollen.

Entscheiden Sie sich zum Beispiel für deutsche Aktien, könnten sie einen DAX-ETF auswählen. Wenn Sie globaler investieren möchten, bietet sich der MSCI World Index beispielsweise an.. 

4. In einen ETF-Sparplan investieren

Haben Sie einen ETF in den Sie investieren wollen gefunden, können Sie zwischen zwei Optionen wählen. Sie können einen einmaligen Betrag investieren oder einen Sparplan einrichten. Wenn Sie einen Sparplan anlegen, können Sie wählen, ob Sie monatlich oder in größeren Abständen investieren wollen. Auch hier lohnt sich ein Vergleich verschiedener Anbieter. 

Egal ob Sie sich für oder gegen einen Sparplan entscheiden, je nach Broker müssen Sie nun die letzten, finalen Schritte durchführen, um in einen ETF zu investieren. Diese Schritte unterscheiden sich von Anbieter zu Anbieter. Haben Sie die Schritte alle erfüllt, sollten Sie nun stolzer Besitzer eines ETFs sein. 

Darauf sollten Sie bei einem ETF-Sparplan achten

• Berücksichtigen Sie das Marktrisiko und das Kursrisiko, auch ein ETF kann an Wert verlieren
• Fangen Sie so früh wie möglich an zu investieren, um vom Zinseszins zu profitieren
• Stellen Sie ihr Portfolio, vor allem langfristig, möglichst breit auf um es abzusichern
• Versuchen Sie sich von fallenden Kursen nicht verunsichern zu lassen
• Überschätzen Sie sich nicht, wenn ihre Investments hohe Erträge erzeugen
• Informieren Sie sich ausreichend über ihr Investment und investieren Sie zuerst etwas Zeit und dann erst Geld

Kapitalanlagen dienen meistens dazu, das Vermögen des Anlegers zu erhalten oder es zu steigern. Allgemein kann man zwischen einer Kapitalanlage in Wertpapiere und Sparformen wie Tagesgeldkonten unterschieden. Das auf einem Tagesgeldkonto angelegte Geld wird verzinst und ist in der Regel eher mit wenig Risiken verbunden. Bei Wertpapier-Kapitaleinlagen dagegen werden Renditechancen durch das gezielte Eingehen von Risiken wahrgenommen.

Deshalb sollte man als Anleger ein Grundverständnis dafür entwickeln, welche konkreten Risiken man eingeht, diese berücksichtigen und zum Beispiel durch Diversifikation bestmöglich vorbeugen. 

Verteilt man seine Investition auf zu wenige Anlagen, geht man ein meist ein höheres Risiko ein. Setzt man das Prinzip der Diversifikation allerdings richtig ein, lässt sich das Risiko des Portfolios oft sogar unter den Durchschnitt der Einzelrisiken der Portfolio-Bestandteile senken.

So können Sie mit der gleichen Summe die Sie investieren, zwei Strategien verfolgen. Sie können in zwei unterschiedliche Aktien investieren, aber auch gleichzeitig in Aktien, Anleihen und ETFs. Dadurch wird Ihr Risiko bei einem Investment auf mehrere Positionen verteilt.

Die Volatilität misst die Schwankungen eines Wertpapiers im Vergleich zum Mittelwert. Je höher die Kennzahl ist, desto höher sind auch die Schwankungen des Wertpapiers. Das bedeutet, dass eine hohe Volatilität auch hohe Erträge bedeuten kann, aber auch große Verluste

Außerdem sollten Sie die anfallenden Kosten einer Order in ihrer Auswahl berücksichtigen und die Gebühren, beim Broker unter “TER” zu finden, sollten ebenfalls berücksichtigt werden. Generell sind bei dem Kauf eines ETFs deutlich weniger Kosten zu erwarten, als bei einem aktiv gemanagten Fond. 

Die Total Expense Ratio (TER) oder auch Gesamtkostenqoute ist eine prozentuale Kennzahl, zur Bestimmung der dauerhaft anfallenden Fondskosten. Sie soll Investoren dabei helfen, festzustellen, wie hoch die Kosten eines Fonds wirklich sind. Enthalten sind in der TER alle kosten außer die Transaktionskosten und eventuell anfallenden Performance Gebühren.

Obwohl vor allem am Anfang vieles zu beachten ist, ist der Kauf eigentlich sehr einfach und unkompliziert. Das Morningstar Rating mit seiner Sternebewertung ist beispielsweise ein guter Indikator, um den richtigen ETF zu finden. 

Ein Portfolio mit einer sehr geringen Diversifikation

Ein Portfolio mit einer eher hohen Diversifikation

Welche Risiken gibt es bei einer Investition in ETFs?

Das Marktrisiko

Das Risiko investiertes Geld zu verlieren, weil sich der Gesamtmarkt negativ verändert, das sogenannte Marktrisiko, besteht auch bei einem ETF-Sparplan. Investiertes Geld verliert man allerdings erst, wenn man bei der Veräußerung Anteile mit Verlust verkauft. Sinkt der Wert eines ETFs, aber die Anteile werden nicht verkauft, handelt es sich nur um einen Buchungsverlust. 

Das Kursrisiko

Da ETFs passiv einen Index nachbilden, beinhalten sie immer auch ein Kursrisiko. Fällt der DAX beispielsweise um 10 Prozent, wird ein DAX abbildender ETF wahrscheinlich ebenfalls um ungefähr 10 Prozent fallen. Außerdem kann es bei internationalen ETFs zu Währungsverlusten kommen, wenn die Indexwährung an Wert verliert. Das ist das Wechselkursrisiko. 

Das Replikationsrisiko

Ein Investment in einen Sparplan ist manchmal auch mit einem Replikationsrisiko verbunden. Das bedeutet, dass es zu Abweichungen zwischen dem Wert des Index und dem Wert des ETFs kommen kann. In so einem Fall kommt es zu einem “Tracking Error”. Eine solche Abweichung kann zum Beispiel durch Neugewichtungen, Dividendenzahlungen oder Kapitalmaßnahmen zustande kommen.

Das Liquiditätsrisiko

In illiquiden Marktphasen kann es ebenfalls zu einem erhöhten Liquiditätsrisiko kommen, nämlich dann, wenn der intrinsische Wert des Fonds von dem ETF-Preis abweicht. Im schlimmsten Fall müssen hier mit größeren Verlusten gerechnet werden, wenn der Sparplan veräußert wird. Ein Maß für die Liquidität ist der Unterschied zwischen dem An- und Verkaufspreis. Je geringer dieser Spread oder Unterschied ist, desto liquider ist der ETF.

Sonstige Risiken

Neben allen Risiken die mit dem Handel und dem Investmentmarkt korreliert sind, können auch menschliche Verhaltensmuster zu Verlusten führen. Durch die weltweit deutlich gestiegene Nachfrage sind ETFs aufgrund ihres Volumens dazu in der Lage, Kursbewegungen zu verstärken und zu beschleunigen. So können Abwärtstrends verstärkt werden, wenn viele Anleger ihre Anteile verkaufen. 

In den letzten Jahren haben die meisten Anleger überwiegend positive Erfahrungen mit Investments und Kapitalanlagen gemacht. Deshalb sollten Sie aufpassen, nicht zu viel zu riskieren. Wie gut und sicher ein Investment ist, stellt sich oft erst in Krisenzeiten heraus.

Häufige Fragen zum ETF-Sparplan